แนวโน้มตลาด Forex ปี 2024: สิ่งที่ต้องระวัง

การคาดการณ์สำหรับตลาด Forex ในปี 2024 บ่งชี้ถึงปีข้างหน้าที่ไม่แน่นอน ความคิดเห็นของส่วนใหญ่แสดงถึงการอ่อนค่าของเงินดอลลาร์เพิ่มเติมตามข้อมูลทางเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตาม มีความเสี่ยงที่สำคัญอยู่และอาจพลิกกลับแนวโน้มนี้และอื่นๆ อีกมากมายได้อย่างรวดเร็ว อ่านบทความเพื่อเรียนรู้เกี่ยวกับแนวโน้มของตลาดปี 2024 และตัดสินใจอย่างมีข้อมูล

แนวโน้มในสหรัฐอเมริกา

แนวโน้มในสหรัฐอเมริกาภาวะเศรษฐกิจสหรัฐฯ ในปี 2024 จะได้รับอิทธิพลจากปัจจัยต่างๆ เช่น นโยบายการเงิน ตลาดแรงงาน และแนวโน้มอัตราเงินเฟ้อ

Sachs Research คาดการณ์ว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะยังคงเติบโตต่อไปในปี 2024 แม้จะมีความกังวลเรื่องภาวะเศรษฐกิจถดถอยก็ตาม โดยคาดการณ์การเติบโตของ GDP 1.8% ในไตรมาส 4/4 ไตรมาส (หรือ 2.1% ตลอดทั้งปี) ซึ่งสูงกว่าการคาดการณ์ที่เป็นเอกฉันท์ในระดับต่ำ

นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ว่าการบริโภคจะเพิ่มขึ้นเพียงไม่ถึง 2% โดยมีรรายได้ที่จับจ่ายได้จริงเพิ่มขึ้นเกือบ 3% ชดเชยด้วยอัตราการออมที่เพิ่มขึ้น 1 เปอร์เซ็นต์ อีกทั้งยังมีการคาดการณ์ว่าคณะกรรมการตลาดเสรีกลาง (Federal Open Market Committee หรือ FOMC) จะลดอัตราดอกเบี้ยเป็นครั้งแรกในไตรมาส 2024/4 เมื่ออัตราเงินเฟ้อ PCE หลักลดลงต่ำกว่า 2.5%

ในทางกลับกัน J.P. Morgan คาดการณ์ว่าการเติบโตทางเศรษฐกิจมีแนวโน้มที่จะชะลอตัวลงในปี 2024 เนื่องจากผลกระทบของนโยบายการเงินส่งผลกระทบในวงกว้างมากขึ้น และลมส่งท้ายหลังการแพร่ระบาดจะจางหายไป มีการคาดการณ์ว่าการเติบโตของ GDP ที่แท้จริงจะเป็นบวกหรือลบเล็กน้อยในช่วงส่วนใหญ่ของปีหน้า (หรือที่รู้จักกันว่า Soft Landing) หลังจากการเติบโตของ GDP ที่แท้จริงที่สูงกว่าที่คาดไว้ที่ 2.8% ในปี 2023 พวกเขาคาดการณ์ว่าการเติบโตจะต่ำกว่าแนวโน้มที่ 0.7% ในปี 2024

แนวโน้มเงินเฟ้อกำลังลดลง แต่คาดว่าจะยังคงสูงกว่าเป้าหมายของเฟด 2% จนถึงปี 2024 หลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบสี่ทศวรรษในปี 2022 อัตราเงินเฟ้อทั่วไปและอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานได้อ่อนตัวลงอย่างมีนัยสำคัญในปี 2023 ซึ่งคาดว่าอัตราเงินเฟ้อที่พักอาศัยจะบรรเทาลงในปี 2024 เนื่องจากราคาค่าเช่าในตลาดที่น่าจะไล่ตามค่าเงินเฟ้อ มีการคาดการณ์ว่าราคา PCE หลักซึ่งเป็นตัวชี้วัดอัตราเงินเฟ้อที่เฟดต้องการจะเพิ่มขึ้น 2.4% ในปี 2024 ลดลงจาก 3.4% ในปี 2023

โดยสรุปแล้ว เศรษฐกิจสหรัฐฯ อาจเผชิญกับความท้าทายบางประการในปี 2024 แต่ก็มีข้อบ่งชี้การเติบโตและการฟื้นตัวของเศรษฐกิจเช่นกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อผลกระทบของนโยบายการเงินและแนวโน้มเงินเฟ้อลดลง

แนวโน้มของยุโรป

ปัจจัยต่างๆ คาดว่าจะมีอิทธิพลต่อเศรษฐกิจยุโรปในปี 2024 รวมถึงผลการดำเนินงานของรัฐบาลใหม่ ความพยายามในการลดคาร์บอน และผลกระทบของนโยบายของธนาคารกลางยุโรป

จากการวิจัยของ Goldman Sachs คาดว่าพื้นที่ที่ใช้เงินยูโรจะมีการเติบโตอย่างมากของรายได้ที่แท้จริง อยู่ที่ประมาณ 2% ภายในสิ้นปี 2024 การคาดการณ์นี้ขึ้นอยู่กับแนวโน้มเชิงบวกต่อการเติบโตของรายได้ที่จับจ่ายได้ อัตราเงินเฟ้อทั่วไปที่ลดลง และตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง

แม้จะมีวิกฤตพลังงาน แต่เศรษฐกิจยุโรปก็แสดงให้เห็นถึงความสามารถในการฟื้นตัวอย่างน่าประหลาดใจ และไม่ตกอยู่ในภาวะถดถอย อย่างไรก็ตาม การเติบโตเป็นเรื่องที่น่าผิดหวังนับตั้งแต่ช่วงฤดูใบไม้ผลิ เนื่องจากผลกระทบด้านลบอย่างต่อเนื่องจากราคาน้ำมันที่สูง การกดดันอย่างมากจากการเข้มงวดทางการเงิน และกิจกรรมทางอุตสาหกรรมทั่วโลกที่อ่อนแอ

ธนาคารกลางยุโรปคาดว่าการเติบโตทางเศรษฐกิจจะยังคงอ่อนแอในระยะสั้น เนื่องจากเงื่อนไขทางการเงินที่ตึงตัวและการเติบโตของการส่งออกที่ต่ำ อย่างไรก็ตาม เมื่ออัตราเงินเฟ้อลดลง รายได้ครัวเรือนฟื้นตัวขึ้น และอุปสงค์จากต่างประเทศแข็งแกร่งขึ้น คาดว่าเศรษฐกิจจะเติบโต 0.6% ในปี 2023, 0.8% ในปี 2024 และ 1.5% ในปี 2025 และ 2026

แนวโน้มตลาดทั่วไป

💲 แนวโน้มภาวะหมีของเงินดอลลาร์

แนวโน้มในปี 2024 บ่งชี้ว่าแนวโน้มค่าเงินดอลลาร์มีแนวโน้มจะเกิดภาวะหมี ซึ่งจะมีแรงผลักดันตลอดทั้งปี สกุลเงินเทียบกับดอลลาร์อาจแข็งค่าขึ้นเพียง 2% (เงินหยวนของจีน) ถึง 13% (FX สแกนดิเนเวีย) เมื่อเทียบกับสิ้นปี 2024 ข้างหน้า

ความยิ่งใหญ่ของเงินดอลลาร์สหรัฐคาดว่าจะลดลงในปี 2024 เนื่องจากปัจจัยต่างๆ เช่น อัตราดอกเบี้ยที่ตึงตัวขึ้น การเติบโตที่ช้าลง และการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นจากสกุลเงินอื่น ๆ การเปลี่ยนแปลงนี้อาจนำไปสู่การกระจายความเสี่ยงที่มากขึ้นในหมู่นักลงทุน ทำให้เกิดโอกาสสำหรับสกุลเงินที่ไม่ใช่ดอลลาร์

💹 การเพิ่มขึ้นของสกุลเงินที่เติบโต

ด้วยสภาวะอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ที่ลดลง สกุลเงิน ‘ที่เติบโต’ ซึ่งคล้ายกับหุ้นเติบโต เช่น เทคโนโลยีและอสังหาริมทรัพย์ อาจได้รับการฟื้นตัว ตัวอย่างเช่น โครนาสวีเดน อาจเป็นสกุลเงินหนึ่งที่น่าจับตามองในด้านนี้

❗ ความเสี่ยงที่สำคัญ

นักเทรดฟอเร็กซ์ควรคำนึงถึงความเสี่ยงต่างๆ ที่อาจส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อตลาดสกุลเงินในปี 2024 ความเสี่ยงเหล่านี้รวมถึงภาวะเศรษฐกิจถดถอยทั่วโลก การเพิ่มขึ้นของสภาวะตึกเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ การกีดกันทางการค้า การแพร่กระจายในตลาดเกิดใหม่ สภาพคล่องของตลาด ปรากฎการณ์หงส์ดำ และข้อผิดพลาดด้านนโยบายของธนาคารกลาง

สิ่งที่ต้องระวัง?

เมื่อพิจารณาถึงแนวโน้มในปี 2024 กลยุทธ์การเทรดฟอเร็กซ์ที่แนะนำ ได้แก่ การซื้อ USD และขาย EUR และ JPY โดยสนับสนุนสกุลเงินสินค้าโภคภัณฑ์ เช่น ดอลลาร์แคนาดาและออสเตรเลีย การติดตามแนวโน้มการกลับตัวของ USD ที่อาจเกิดขึ้น และความเสี่ยงจากเหตุการณ์ทางภูมิรัฐศาสตร์ รวมทั้งเน้นการจัดการความเสี่ยง

นี่คือแนวโน้มและการคาดการณ์โดยทั่วไป สภาวะตลาดที่แท้จริงอาจแตกต่างกันไป และเวลาจะแสดงให้เห็นว่าเป็นอย่างไร อย่าลืมศึกษาอย่างละเอียดเพื่อตัดสินใจเทรดอย่างมีข้อมูล

ติดตามเราได้ที่ เทเลแกรม, อินสตาแกรม และ เฟซบุ๊ก เพื่อรับการอัปเดตจาก Headway ทันที