Semua yang Anda Perlu Ketahui Tentang Perdagangan Emas

Emas sentiasa menduduki tempat yang istimewa dalam dunia perdagangan. Walau bagaimanapun, pada tahun 2024, perdagangan emas mencapai tahap baharu dalam sejarah dan menjadi salah satu instrumen dagangan yang paling menguntungkan. Baca artikel ini untuk mengetahui sebab perdagangan emas menguntungkan dan strategi yang boleh anda gunakan untuk memperoleh keuntungan daripada perdagangan emas.

Sejarah ringkas tentang emas

Bukti terawal penggunaan emas yang aktif bermula sejak 4,000 SM. Manusia pada masa itu sudah mengetahui tentang keindahan emas dan menggunakannya untuk menghasilkan objek hiasan. Menjelang 2,500 SM, emas telah pun diperkenalkan ke dalam bidang perubatan.

Permulaan peranan emas sebagai medium pertukaran dikaitkan dengan 700 SM. Tamadun terbesar sangat menghargai logam berharga ini, dan seringkali berperang di negara jiran mereka untuk mencari simpanan emas. Tidak lama kemudian, logam itu menjadi asas piawaian monetari global.

Dalam abad-abad berikutnya, syiling emas telah diterima pakai oleh kebanyakan negara. Pada tahun 1870-an, kerajaan dari seluruh dunia menerima pakai perkara yang dipanggil Piawai Emas. Mengikut sistem ini, negara mula menggunakan wang kertas yang boleh ditukar menjadi emas. Namun, pada tahun 1920-an, kaedah ini tidak digunakan lagi kerana berlakunya kesukaran dari segi ekonomi.

Sejak itu, emas telah dikeluarkan secara berperingkat-peringkat daripada sistem monetari global. Walau bagaimanapun, emas masih dianggap sebagai simbol kekayaan dan mempunyai pelbagai penggunaan dalam teknologi dan perubatan disebabkan sifat fizikalnya.

Peranan emas dalam ekonomi

Tidak dinafikan bahawa emas telah memainkan peranan penting dalam pembangunan ekonomi kontemporari selama berabad-abad lamanya. Tetapi mengapakah ini dianggap sebagai penunjuk yang kukuh bagi negara ekonomi?

Ternyata, walaupun emas tidak dimasukkan ke dalam kewangan secara langsung, emas masih dianggap sebagai bahagian penting dalam ekonomi oleh peserta pasaran. Ini sebahagian besarnya disebabkan oleh kekayaan sejarah dan kepentingan budaya. Lebih-lebih lagi, harga emas telah menunjukkan pertumbuhan yang konsisten sepanjang tahun, sekali gus mengekalkan nilai melalui pelbagai kemelesetan.

Oleh sebab itu, pelabur menghargai emas sebagai pelaburan aset lindungan. Logam berharga ini telah menunjukkan kekuatan yang luar biasa sewaktu ketidakstabilan ekonomi dan inflasi. Pelabur lebih suka memindahkan modal mereka ke dalam pelaburan emas kerana instrumen kewangan tradisional cenderung berprestasi rendah dalam keadaan ini.

Amalan ini dipanggil lindung nilai, dan dapat membantu para pelabur mengekalkan nilai modal mereka walaupun penurunan nilai mata wang mungkin berlaku.

Akibatnya, minat terhadap emas ini menyebabkan turun naik yang tinggi dalam pasaran kewangan lain. Untuk mengelakkan inflasi dan penurunan nilai mata wang selanjutnya, kerajaan mungkin akan menaikkan kadar faedah bagi membendung inflasi dan memperlahankan pengembangan ekonomi. Harga emas juga mungkin akan mengalami penurunan dari segi kelajuan pertumbuhan, yang seterusnya mampu menjejaskan aktiviti ekonomi.

Kitaran ini seringkali berulang, dan emas sentiasa menarik perhatian semua peserta pasaran. Walaupun selepas bertahun-tahun, emas kekal sebagai sebahagian daripada ekosistem ekonomi global.

Jenis pelaburan emas

Memandangkan emas adalah instrumen yang popular, anda boleh melabur dalam pelbagai cara. Mari kita terokai sebahagian daripada strategi ini.

• Emas fizikal

Cara paling mudah untuk melabur dalam emas adalah dengan membeli emas fizikal. Ini termasuk jongkong emas – syiling emas, bar dan jongkong yang diperakui untuk berat dan ketulenannya. Jongkong emas boleh dibeli daripada peniaga dan bank yang bereputasi.

Walau bagaimanapun, pelabur perlu mengambil kira bahawa emas fizikal tidak membayar dividen. Selain itu, jongkong emas boleh menelan belanja yang banyak dan kurang kecairan, maka logam ini sukar untuk dijual dengan cepat.

• CFD emas

CFD ialah derivatif kewangan yang membolehkan pelabur membuat spekulasi mengenai pergerakan harga emas tanpa memiliki logam fizikal atau mempunyai ruang penyimpanan. Dalam CFD, pembeli bersetuju untuk membayar penjual perbezaan antara harga emas semasa dengan harga pada akhir kontrak. Dagangan CFD adalah fleksibel, walaupun melibatkan kos tambahan seperti spread dan caj semalaman. Dengan Headway, anda boleh berdagang CFD emas dengan keumpilan tanpa had.

• Saham syarikat perlombongan

Pelabur boleh membeli saham syarikat perlombongan emas yang disenaraikan di bursa saham. Kelemahannya adalah saham ini dipengaruhi bukan sahaja oleh harga emas tetapi juga oleh faktor khusus syarikat seperti kos pengeluaran, keputusan pengurusan dan risiko geopolitik.

• ETF emas

ETF emas ialah dana yang biasanya mengekalkan jongkong emas fizikal atau menjejaki harga emas melalui derivatif. Setiap unit ETF mewakili sejumlah emas, biasanya diukur dalam auns. Dengan melabur dalam ETF, pelabur secara tidak langsung memiliki sebahagian daripada emas asas yang dipegang oleh dana tersebut. Walau bagaimanapun, mereka tidak mempunyai pemilikan fizikal emas itu sendiri.

Selain itu, prestasi ETF emas mungkin berbeza daripada harga semerta emas disebabkan yuran pengurusan, kos dagangan dan perbezaan dalam strategi pengurusan emas.

Setiap jenis pelaburan emas menawarkan manfaat yang berbeza kepada para pelabur. Pilihan bergantung pada pilihan peribadi, keupayaan, dan matlamat pelaburan anda.

Faktor yang mempengaruhi harga emas

Emas terkenal dengan ketaktentuan yang tinggi. Untuk memperoleh keuntungan daripada perdagangan emas, anda dinasihatkan untuk memahami faktor-faktor yang mempengaruhi harganya.

• Harga USD. Menurut sejarah, USD dan emas mempunyai hubungan songsang dari segi harga. Ini kerana emas didenominasikan dalam USD di pasaran global, jadi dolar yang lebih kukuh menjadikan emas secara relatifnya lebih mahal bagi pemegang mata wang lain, sekali gus mengurangkan permintaan dan, akibatnya, nilai mata wang itu sendiri.
• Permintaan pengeluaran. Emas digunakan dalam pelbagai industri, termasuk elektronik, peranti perubatan, dan aeroangkasa. Permintaan yang meningkat daripada sektor ini boleh memacu harga emas.
• Inflasi. Emas seringkali dianggap sebagai lindung nilai terhadap inflasi. Apabila inflasi meningkat, kuasa beli mata wang fiat seperti USD menurun. Pelabur mungkin akan beralih kepada emas sebagai penyimpan nilai kerana logam ini cenderung mengekalkan kuasa belinya dari semasa ke semasa.
• Peristiwa geopolitik. Peristiwa geopolitik seperti konflik, peperangan, pergolakan politik atau ketegangan diplomatik boleh meningkatkan ketidaktentuan dalam pasaran kewangan. Sebagai tindak balas, pelabur mungkin mencari keselamatan relatif emas sebagai simpanan nilai, yang boleh membawa kepada peningkatan permintaan dan harga yang lebih tinggi.
• Kadar faedah. Bank pusat biasanya menaikkan kadar faedah untuk memerangi inflasi. Kadar faedah yang lebih tinggi boleh menghasilkan aset berfaedah lain, seperti bon dan akaun simpanan, aset yang lebih menarik berbanding aset tidak berfaedah seperti emas. Ini boleh mengurangkan permintaan untuk emas, sekali gus menjadikan harga lebih rendah.
• Rizab bank pusat. Sesetengah bank pusat memegang rizab emas yang ketara sebagai sebahagian daripada rizab pertukaran asing mereka. Perubahan dalam dasar pembelian atau penjualan emas bank pusat secara langsung boleh menjejaskan harga emas dengan mempengaruhi dinamik penawaran dan permintaan dalam pasaran emas.

Emas memainkan peranan penting dalam ekonomi global, maka itulah sebabnya terdapat banyak faktor yang mempengaruhi harganya. Pedagang dan pelabur harus memerhatikan peristiwa yang boleh mempengaruhi harga emas, seperti NFP, keputusan kadar faedah, dsb.

Cara menganalisis harga emas

Disebabkan kedudukan unik yang diduduki emas dalam ekonomi global, terdapat banyak faktor yang perlu dipertimbangkan semasa berdagang emas. Itulah sebabnya pedagang perlu menggunakan beberapa jenis analisis untuk mendapatkan maklumat yang paling lengkap.

Analisis asas

Emas sangat terdedah kepada perubahan yang disebabkan oleh peristiwa pasaran. Disebabkan korelasi yang tinggi dengan USD, sebarang peristiwa ekonomi yang membawa kepada ketaktentuan dalam pasangan mata wang USD memberi kesan kepada harga emas. Berikut adalah senarai beberapa peristiwa ekonomi yang mungkin menyebabkan turun naik harga yang kukuh untuk emas.

• Gaji bukan pertanian. Laporan NFP memperincikan keadaan pasaran buruh AS dengan memberikan pemahaman tentang bilangan pekerja AS yang dibayar, kadar pengangguran, purata pendapatan setiap jam, dsb. Laporan NFP mempengaruhi harga emas terutamanya melalui kesannya ke atas kadar faedah, jangkaan inflasi, kekuatan USD dan keseluruhan sentimen pasaran. Laporan NFP yang kukuh boleh menandakan pertumbuhan ekonomi, yang biasanya mengukuhkan dolar dan mengurangkan daya tarikan emas sebagai aset yang tidak mendatangkan hasil
• Keputusan kadar faedah. Keputusan kadar faedah mempengaruhi harga emas terutamanya melalui kos peluang untuk memegang aset yang tidak mendatangkan hasil. Apabila kadar faedah meningkat, pelabur boleh meraih pulangan yang lebih tinggi daripada aset berfaedah seperti bon, sekali gus menjadikan emas kurang menarik, yang biasanya mengurangkan permintaan dan menurunkan harganya.
• KDNK. Laporan Keluaran Dalam Negeri Kasar menunjukkan maklumat tentang keseluruhan keluaran ekonomi dan kadar pertumbuhan sesebuah negara. Pertumbuhan KDNK yang lebih perlahan menandakan ekonomi yang lebih lemah, sekali gus membawa kepada permintaan yang lebih tinggi untuk emas.
• Indeks harga pengguna (IHP). IHP ialah penunjuk ekonomi yang menganalisis perubahan dalam harga sekumpulan barangan. IHP yang lebih tinggi mencerminkan arah aliran inflasi, yang bermaksud nilai mata wang menurun. Akibatnya, pelabur cenderung untuk beralih kepada emas, sekali gus meningkatkan permintaan untuk logam berharga dan menaikkan harganya.
• Data perumahan. Keluaran ekonomi berkaitan dengan data perumahan, seperti permit bangunan dan jualan rumah sedia ada, mencerminkan kesihatan pasaran hartanah dan keyakinan pengguna. Data perumahan yang lemah dikaitkan dengan ekonomi yang lebih lemah, yang membawa kepada harga emas yang lebih tinggi.

Menganalisis keluaran ekonomi ini boleh membantu pedagang lebih bersedia menghadapi kemungkinan berlakunya perubahan dalam harga emas. Sentiasa rujuk kalendar ekonomi kami supaya tidak terlepas sebarang peristiwa penting.

Analisis teknikal

Analisis teknikal ialah kaedah menilai aset dengan menganalisis arah aliran statistik daripada aktiviti dagangan, seperti pergerakan harga dan volum. Kaedah ini menggunakan carta dan alatan lain untuk mengenal pasti corak dan meramalkan pergerakan harga masa hadapan. Mari kita terokai alat analisis teknikal utama yang digunakan dalam perdagangan emas.

• RSI. RSI membantu pedagang menilai keadaan terlebih beli atau terlebih jual dalam pasaran, yang berguna terutamanya dalam pasaran emas yang tidak menentu.
• MACD. Penunjuk ini menunjukkan hubungan antara dua Purata Bergerak bagi harga emas. Ini membantu pedagang mengenal pasti perubahan dalam kekuatan, arah, momentum dan tempoh arah aliran.
• Jalur Bollinger. Ini terdiri daripada jalur tengah (Purata Bergerak mudah) dan dua jalur luar (sisihan piawai dari jalur tengah). Jalur Bollinger membantu pedagang mengenal pasti ketaktentuan dan potensi keadaan terlebih beli atau terlebih jual.
• Pengayun stokastik. Pengayun stokastik boleh membantu dalam perdagangan emas dengan mengenal pasti keadaan terlebih beli dan terlebih jual, serta menandakan potensi titik pembalikan apabila titik ini bergerak di atas 80 (terlebih beli) atau di bawah 20 (terlebih jual).
• Tahap anjakan Fibonacci. Tahap ini diperoleh daripada nisbah Fibonacci dan digunakan untuk mengenal pasti potensi tahap sokongan dan rintangan yang memungkinkan berlakunya pembalikan pembetulan harga.

Penunjuk serta corak carta ini membantu pedagang mengenal pasti peluang yang berpotensi untuk memasuki atau keluar daripada perdagangan berdasarkan pergerakan harga terdahulu dan psikologi pasaran. Ciri ini menyediakan rangka kerja berstruktur untuk mentafsir dinamik pasaran dan membuat keputusan termaklum di sewaktu kerumitan perdagangan emas.

Analisis sentimen

Analisis sentimen merujuk kepada amalan mengkaji pendapat pedagang lain mengenai pergerakan harga masa hadapan. Analisis sentimen boleh membantu anda mengenal pasti anjakan dalam sentimen pasaran dengan cepat. Sebagai contoh, peningkatan mendadak dalam sentimen positif merentasi saluran berita dan platform media sosial mungkin menunjukkan potensi kenaikan harga emas.

Alat analisis sentimen boleh menganalisis artikel berita, siaran media sosial dan sumber lain untuk mengukur sentimen orang ramai terhadap emas. Sentimen positif mungkin menunjukkan tingkah laku bulis, manakala sentimen negatif boleh mencadangkan arah aliran bearis.

Strategi perdagangan emas

Strategi perdagangan emas yang anda gunakan bergantung pada gaya dagangan pilihan anda. Mari kita lihat strategi yang paling popular – strategi perdagangan harian dan perdagangan kedudukan.

Strategi perdagangan harian untuk emas

Memandangkan emas adalah komoditi yang sangat cair, emas boleh menjadi aset yang sangat menguntungkan bagi pedagang harian. Harganya boleh berubah melebihi $100 dalam satu hari. Walau bagaimanapun, perdagangan harian juga lebih berisiko disebabkan kelajuan dan ketaktentuan yang mengikuti pergerakan harian emas. Jika gaya ini adalah sesuatu yang anda suka, strategi perdagangan hari emas adalah untuk anda.

• Pilih jangka masa. Sebelum anda mula membuat persediaan untuk berdagang, anda perlu memilih jangka masa untuk diikuti. Jangka masa terkecil – M1 dan M5 – lebih sesuai untuk pedagang saham singkat. Alat utama anda dalam strategi ini ialah jangka masa M15, M30 dan H1.
• Kenal pasti arah aliran. Langkah sebenar strategi pertama anda ialah mengenal pasti arah aliran semasa. Untuk berbuat demikian, anda perlu melihat carta M15 dan menyambungkan semua paras rendah yang lebih rendah atau paras tinggi yang lebih tinggi. Jika garisan diarahkan ke atas, arah aliran adalah bulis, dan sebaliknya. Satu lagi cara untuk mengenal pasti arah aliran adalah dengan menggunakan Purata Bergerak.
• Cari titik masuk. Selepas mengenal pasti arah aliran, gunakan penunjuk teknikal. Sebagai contoh, jika RSI melebihi 70, emas memasuki zon terlebih jual, jadi anda boleh membuka kedudukan pendek. Anda juga boleh melukis garisan melalui paras rendah yang lebih rendah dan paras tinggi yang lebih tinggi untuk mengenal pasti tahap sokongan dan rintangan. Jika harga bergerak hampir dengan salah garisan, ini berkemungkinan akan melantun semula.

• Tentukan tahap Henti Rugi. Tahap Henti Rugi boleh dibuka di atas tahap rintangan jika anda berdagang dalam jangka pendek dan di bawah tahap sokongan sekiranya jangka panjang.
• Cari titik keluar. Selepas memasuki perdagangan, anda harus memikirkan titik keluar. Sebaik-baiknya gunakan pesanan Ambil Keuntungan, supaya anda boleh mendapatkan keuntungan anda dan tidak bimbang tentang keperluan untuk memantau pasaran secara berterusan. Letakkan berhampiran tahap sokongan atau rintangan. Jika anda lebih suka menonton pasaran, anda boleh menggunakan Jalur Bollinger: Apabila harga bergerak ke arah jalur bawah atau melintasinya, emas dianggap terlebih jual, dan sebaliknya. Dengan cara ini, anda boleh merancang keluar di sekitar jalur.

• Jangan terlebih dagang. Walaupun perdagangan harian dianggap sebagai gaya kekerapan tinggi, anda tidak digalakkan untuk membuat lebih daripada 5 dagangan dalam sehari. Jika tidak, tumpuan anda mungkin terjejas dan tidak dapat menutup tepat pada masanya.

Pedagang harian juga harus mengambil kira peristiwa ekonomi yang akan datang seperti NFP. Perkara ini benar-benar boleh menjejaskan ketaktentuan pasaran dan membawa kepada lonjakan yang besar dalam harga emas.

Strategi dagangan kedudukan untuk emas

Perdagangan kedudukan melibatkan memegang dagangan untuk tempoh yang panjang, biasanya minggu hingga bulan, untuk menangkap arah aliran jangka panjang. Berikut adalah strategi perdagangan kedudukan yang terperinci untuk perdagangan emas.

1. Kenal pasti arah aliran. Untuk memasuki perdagangan jangka panjang, anda mesti mengenal pasti arah aliran semasa terlebih dahulu. Gunakan carta jangka panjang (mingguan dan bulanan) serta Purata Bergerak 50 hari, 100 hari atau 200 hari untuk mencari keseluruhan arah aliran.
2. Memasuki dagangan. Untuk kedudukan panjang, masukkan dagangan apabila emas menembusi tahap rintangan yang ketara pada volum yang kukuh. Gunakan penunjuk teknikal seperti RSI atau MACD untuk mengesahkan potensi titik pembalikan. Dengan perdagangan kedudukan, anda dinasihatkan untuk menentukan saiz perdagangan. Sasarkan untuk 1–2% daripada ekuiti akaun anda.
3. Urus dagangan anda. Letakkan pesanan Henti Rugi di bawah tahap sokongan utama atau ayunan rendah terkini untuk kedudukan panjang. Tetapkan pesanan Ambil Keuntungan berdasarkan tahap rintangan jangka panjang.
4. Pantau pasaran. Semak carta dari semasa ke semasa dan perhatikan berita. Ambil kira peristiwa yang mungkin mempunyai kesan jangka panjang pada pasaran. Sebagai contoh, jika anda mendengar bahawa kadar faedah mempunyai kecenderungan untuk meningkat, anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk menutup kedudukan panjang anda.

Perdagangan kedudukan tidak memerlukan banyak perhatian seperti perdagangan harian. Tetapi anda masih perlu mengikuti berita pasaran utama untuk memahami kesan terhadap harga emas pada masa akan datang.

Kesimpulan: Perdagangan emas

Perdagangan emas telah terbukti sebagai usaha yang menguntungkan, terutamanya berdasarkan sejarah paras tertinggi emas baru-baru ini pada tahun 2024. Memahami sejarah emas yang kaya, kepentingan ekonomi, dan pelbagai strategi pelaburan yang tersedia boleh meningkatkan hasil dagangan dengan ketara. Dengan menggunakan analisis asas, teknikal dan sentimen yang teliti, pedagang boleh membuat keputusan yang termaklum dan memanfaatkan pasaran emas yang dinamik.

Ikuti kami di Telegram, Instagram dan Facebook untuk mendapatkan kemas kini Headway serta-merta.